招 金 新 聞
招金礦業(yè)完成鐵拓礦業(yè)要約收購(gòu)—為近10年來(lái)中資企業(yè)對(duì)澳洲上市礦業(yè)公司的最大并購(gòu)交易 及中國(guó)礦業(yè)公司成功強(qiáng)制要約收購(gòu)全球首例
6月6日，澳交所發(fā)布公告稱，鐵拓礦業(yè)將于當(dāng)日交易結(jié)束時(shí)從澳交所正式名單中退市除名，這標(biāo)志著招金礦業(yè)全面要約收購(gòu)鐵拓礦業(yè)的順利落地。整個(gè)收購(gòu)自2023年10月30日發(fā)起要約，歷時(shí)7個(gè)多月，總交易代價(jià)約5億美元，成為近10年來(lái)中資企業(yè)對(duì)澳洲上市礦業(yè)公司最大的并購(gòu)交易，也是全球范圍內(nèi)首例中國(guó)礦業(yè)公司成功強(qiáng)制要約收購(gòu)的標(biāo)志性交易。
據(jù)悉，此次收購(gòu)背景及過(guò)程復(fù)雜且極具挑戰(zhàn)。一方面此次收購(gòu)存在著不同策略股東的復(fù)雜架構(gòu)，并涉及處理和應(yīng)對(duì)包括中國(guó)、澳洲和非洲科特迪瓦在內(nèi)橫跨三大洲的監(jiān)管審批流程;另一方面在交易執(zhí)行期間又恰逢國(guó)際金價(jià)持續(xù)上漲，對(duì)交易報(bào)價(jià)完成收購(gòu)構(gòu)成巨大挑戰(zhàn)。回顧整個(gè)收購(gòu)歷程，公司管理層及執(zhí)行團(tuán)隊(duì)展現(xiàn)出了超前的戰(zhàn)略眼光、準(zhǔn)確的市場(chǎng)研判力和應(yīng)對(duì)復(fù)雜局面的能力,在對(duì)方董事會(huì)以種種理由始終抗拒、多方阻撓的情況下,最終脫穎而出并成功完成收購(gòu)。早在2021年11月，公司就以基石投資者的身份參與鐵拓礦業(yè)的股權(quán)融資，成為其重要股東。在完成前期詳細(xì)現(xiàn)場(chǎng)盡調(diào)的基礎(chǔ)上，2023年10月30日，公司搶抓股價(jià)低點(diǎn)，果斷出擊，公告擬以每股0.58澳元的價(jià)格發(fā)起對(duì)澳大利亞上市企業(yè)鐵拓礦業(yè)全部股份進(jìn)行有條件要約收購(gòu)。2023年11月27日及12月7日，鐵拓董事會(huì)連續(xù)建議鐵拓股東拒絕招金要約,認(rèn)為招金要約報(bào)價(jià)嚴(yán)重低估鐵拓價(jià)值,并援引獨(dú)立專家意見(jiàn)對(duì)鐵拓的公允估值為0.79至0.93澳元/股。2024年4月15日，公司在所有先決條件獲滿足或認(rèn)定無(wú)需后以及免除所有監(jiān)管審批先決條件，審時(shí)度勢(shì)，將報(bào)價(jià)提高17%至0.68澳元/股，并宣告該報(bào)價(jià)為最佳及最終價(jià)格。4月24日，公司宣布免除最低接納率在內(nèi)的其他剩余先決條件，要約變?yōu)闊o(wú)條件,當(dāng)日股東接納率大幅增加。4月30日，鐵拓董事會(huì)公告，盡管認(rèn)為招金的要約是“投機(jī)”行為，報(bào)價(jià)嚴(yán)重低估了鐵拓的價(jià)值，但由于招金投票權(quán)已增加到接近50%,部分主要股東已經(jīng)接受要約,鐵拓董事會(huì)只能由拒絕到提醒股東考慮接受要約。5月14日，要約期正式結(jié)束,公司獲得已流通股數(shù)90.72%的股份。5月24日，公司決定啟動(dòng)強(qiáng)制收購(gòu)尚未持有的剩余鐵拓股份并進(jìn)行公告，同時(shí)召開董事會(huì)，對(duì)原董事會(huì)及管理層進(jìn)行全面改組，招金礦業(yè)委派的6名董事全部當(dāng)選，這意味著招金礦業(yè)對(duì)鐵拓礦業(yè)實(shí)現(xiàn)了完全控制及順利交接。
鐵拓礦業(yè)成立于2010年，并于2018年在澳交所上市，其旗艦資產(chǎn)是位于西非科特迪瓦的阿布賈金礦。該金礦有望成為全球重要產(chǎn)金區(qū)域西非的20大金礦之一，礦權(quán)面積1,114平方公里，擁有黃金儲(chǔ)量136萬(wàn)盎司，資源量383萬(wàn)盎司，目前已勘探面積不足10%,未來(lái)探礦前景巨大。阿布賈金礦已于2023年7月達(dá)產(chǎn)，2023年全年產(chǎn)量約9.4萬(wàn)盎司。經(jīng)初步測(cè)算，此次收購(gòu)將大幅提升招金礦業(yè)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力，黃金資源量和自產(chǎn)金產(chǎn)量將提升約9%和20%,可謂增益顯著。
招金礦業(yè)表示，收購(gòu)鐵拓礦業(yè)是一項(xiàng)重大的戰(zhàn)略舉措，對(duì)推進(jìn)“雙H”國(guó)際化戰(zhàn)略落地以及打造具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的世界一流黃金礦業(yè)公司意義重大。公司將充分利用自身在金礦開采和運(yùn)營(yíng)方面的經(jīng)驗(yàn)和優(yōu)勢(shì)，科學(xué)開發(fā)阿布賈金礦，提升資源儲(chǔ)量和盈利能力，并進(jìn)一步擴(kuò)大在西非地區(qū)的業(yè)務(wù)布局。與此同時(shí)，公司將繼續(xù)秉持開放、合作、共贏的精神，與全球礦業(yè)同行攜手共進(jìn)，共同推動(dòng)全球礦業(yè)事業(yè)的繁榮和發(fā)展。